Как открыть управляющую компанию для пифов

Создание управляющей компании Паевого Инвестиционного Фонда (ПИФа)

Работа паевого инвестиционного фонда требует обязательного наличия управляющей компании – структуры, определяющей направления и эффективность инвестирования. При этом возможны два варианта ее формирования:

Далее подробнее остановимся на тонкостях и особенностях каждого из вариантов.

Создание управляющей компании «с нуля»

Создание инвестиционного фонда можно сопроводить образованием новой управляющей компании. Фактически, процесс создания управляющей компании для ПИФа проходит в два этапа: во-первых, ее необходимо зарегистрировать как юридическое лицо; во-вторых — нужно получить лицензию на осуществление деятельности от Службы Банка России (СБР) по финансовым рынкам.

Как юридическое лицо, управляющая компания инвестиционного фонда может существовать либо в виде акционерного общества, либо в виде общества с ограниченной ответственностью. Именно второй вариант, ввиду своей простоты и практичности, получил большее распространение в России.

Что касается лицензирования, то определяющим моментом здесь являются наличие достаточной суммы активов. Так, органом, выдающим лицензии на деятельность управляющих компаний ПИФов, установлен минимальный порог собственных средств, в размере 80 млн. рублей. При этом оценка принадлежащих компании активов производится в соответствии с внутренней методикой органа лицензирования.

Второй необходимый для получения лицензии момент — наличие в штате сотрудников, обладающих достаточным опытом и квалификацией, которые смогут обеспечить должное качество управления инвестиционными процессами. Так, минимально необходимым является наличие трех сотрудников – директора, специалиста и контролера, каждый из которых имеет:

• образование по профилю;
• опыт работы на аналогичной должности в финансовых компаниях;
• квалификационный аттестат серии 5.0.

Последний подтверждает их квалификацию как специалистов по управлению средствами паевых инвестиционных и негосударственных пенсионных фондов.

Чтобы получить лицензию на работу новой управляющей компании ПИФа, в СБР по финансовым рынкам необходимо подать заявление. К нему прилагается соответствующий пакет документов, несущих информация о заявителе.

Данная процедура ни в коем случае не может быть отнесена к формальностям — даже при малейшем несоблюдении законодательства может быть получен отказ в лицензии, с возвратом документов на доработку. В этой связи очень важно, чтобы этим вопросом занимались опытные, компетентные специалисты.

Покупка действующей управляющей компании

Этот вариант обладает набором определенных достоинств по сравнению с первым. Сам процесс происходит намного быстрее по времени (экономия до 3-х месяцев), при этом бюрократические процедуры и проволочки сводятся к минимуму. Отпадает также вопрос поиска и подбора персонала.

В данном случае речь идет о покупке уже работающей компании, зарегистрированной как юридическое лицо, имеющей лицензию Службы Банка РФ по финансовым рынками и укомплектованной персоналом соответствующей квалификации. В качестве минуса стоит указать, что покупка обойдется несколько дороже, чем создание управляющей компании для ПИФа «с нуля».

Сама процедура приобретения управляющей компании происходит следующим образом:

• проведение внутреннего аудита и оценка рисков для инвестора (Due Diligence);
• юридическое сопровождение сделки, соблюдение всех предусмотренных Законом норм и процедур.

Чтобы обезопасить себя от рисков и приобрести эффективную управляющую компанию для ПИФа по обоснованной цене, настоятельно рекомендуется обращаться за помощью к консультантам, опыт и профессионализм которых станут на страже интересов покупателя.

Источник

Подготовка комплекта документов для получения лицензии управляющей компании на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами

Перечень документов, необходимых для получения лицензии управляющей компании (далее — УК, лицензия УК), установлен пунктами 5, 5.1, 6 и 7 статьи 60.1 Федерального закона № от 29.11.2001 «Об инвестиционных фондах», а также главой 2 Инструкции Банка России от 27.07.2018 № .

Перечень документов, на которые необходимо обратить внимание при подготовке комплекта документов для получения лицензии УК:

1. Заявление о предоставлении лицензии УК составляется по форме приложения 2 к Инструкции Банка России от 27.07.2018 № .

2. Расчет размера собственных средств производится в порядке, установленном Указанием Банка России от 19.07.2016 № с приложением документов, подтверждающих право собственности соискателя лицензии УК на включенное в расчет собственных средств имущество и стоимость такого имущества. Расчет размера собственных средств производится по форме 0420514, установленной Указанием Банка России от 08.02.2018 № .

3. Сведения о лицах, имеющих право прямо или косвенно либо совместно с иными лицами, связанными с ними договорами доверительного управления имуществом, и (или) простого товарищества, и (или) поручения, и (или) корпоративным договором, и (или) иным соглашением, предметом которого является осуществление прав, удостоверенных акциями (долями) соискателя лицензии УК, распоряжаться более 10 процентами акций (долей), составляющих уставный капитал соискателя лицензии УК (далее — владельцы), а также документы, подтверждающие соблюдение требований, предъявляемых к указанным лицам, представляются в следующем составе:

• список акционеров (участников) и схема взаимосвязей между ними, составленные в соответствии с Положением Банка России от 26.12.2017 № ;
• анкеты в отношении физических лиц, являющихся владельцами соискателя лицензии УК, или лицами, осуществляющими функции единоличных исполнительных органов юридических лиц, являющихся владельцами соискателя лицензии УК, заполненные с использованием технических средств и подписанные собственноручно (по форме приложения 4 к Инструкции Банка России от 27.07.2018 №
• копии документов, подтверждающих сведения, указанные в анкетах;
• документы, необходимые для оценки финансового положения акционеров (участников) соискателя лицензии УК, подготовленные в соответствии с требованиями глав 2 и 11 Положения Банка России от 28.12.2017 № ;
• для соискателей лицензии УК, являющихся акционерными обществами — выписка из реестра акционеров общества, выданная держателем реестра, предусмотренная пунктом 3.113 Порядка открытия и ведения держателями реестров владельцев ценных бумаг лицевых и иных сетов, утвержденного приказом ФСФР от 30.07.2013 № 13-65/пз-н.

4. Сведения о лицах, осуществляющих функции единоличного исполнительного органа, его заместителя, члена коллегиального исполнительного органа, главного бухгалтера, заместителя главного бухгалтера, руководителя филиала, главного бухгалтера филиала, члена совета директоров (наблюдательного совета), контролера (руководителя службы внутреннего контроля), специального должностного лица, ответственного за организацию и осуществление внутреннего контроля в целях противодействия легализации (отмыванию) доходов, полученных преступным путем, и финансированию терроризма, соискателя лицензии УК представляются:

• в форме анкет, заполненных с использованием технических средств и подписанных собственноручно указанными лицами (образец анкеты и пояснения к заполнению — приложение 3 к Инструкции Банка России от 27.07.2018 № );
• с приложением копий документов (справок), подтверждающих сведения, указанные в анкетах.

Проверке подлежат органы управления и должностные лица (кандидаты на должности) компании, перечисленные в пункте 9 статьи 38 Федерального закона от 29.11.2001 № а также лицо, осуществляющее функции единоличного исполнительного органа учредителя (участника), согласно подпункту 5 пункта 1 статьи 38.1 Федерального закона от 29.11.2001 №

Источник

Cоздание и лицензирование управляющей компании ПИФ

Цели создания управляющей компании ПИФ

Современная практика ведения бизнеса показывает, что УК паевых инвестиционных фондов создаются с целью:

• обеспечения полного контроля при реализации собственных проектов в формате паевого инвестиционного фонда, то есть создание управляющей компании является более предпочтительным вариантом по сравнению с передачей имущества в доверительное управление сторонней УК;
• для организации бизнеса с целью получения прибыли при предоставлении услуг по доверительному управлению ПИФами.. При этом проекты, реализуемые в рамках паевых фондов, являются клиентскими.

Регистрация УК ПИФ: управляющие компании в форме ООО и АО

С юридической точки зрения создание УК возможно в двух организационно-правовых формах: акционерного общества (АО) или общества с ограниченной ответственностью (ООО).

На сегодняшний день подавляющее число учредителей в качестве наиболее целесообразной формы создания УК выбирают ООО. Подобное решение вполне обосновано, поскольку регистрация УК проходит без выпуска акций, что, соответственно, влияет на сокращение сроков проведения всех регистрационных процедур. Помимо этого, аргументом в пользу организационно-правовой формы ООО является большая свобода в выборе модели корпоративного управления и простота проведения корпоративных процедур.

Как правило, в данном случае на создание УК уходит порядка 2-3 недель, которые требуются для подготовки и согласования необходимого пакета документов, регистрации в ЕГРЮЛ, изготовления печати и открытия расчетного счета. При создании УК в форме АО предусмотрена обязательная регистрация выпуска акций, что, в свою очередь, ведет к увеличению сроков реализации проекта.

Учредительные документы УК имеют свою специфику. Так, необходимо в уставе ограничить перечень разрешенных видов деятельности, особым образом закрепляются корпоративные отношения (подотчетность контролера общему собранию участников управляющей компании) и пр.

Особое внимание необходимо уделять надлежащей работе с почтовой корреспонденцией, т.е. адрес УК не должен являться адресом массовой регистрации компаний, у обслуживающего почтового отделения должна быть налажена работа по хранению поступающей корреспонденции на договорных условиях.

Лицензирование УК ПИФ

Лицензирование управляющей компании требует от учредителя решения ряда вопросов, относящихся к выполнению основных лицензионных требований:

• формированию штата УК специалистами, которые должны удовлетворять определенным квалификационным требованиям и требованиям к деловой репутации (в компании должны работать не менее трех квалифицированных сотрудников);
• формированию собственных средств УК (от 20 млн. руб. денежными средствами на счетах и (или) во вкладах, акциями из первого котировального списка, рейтинговыми облигациями, недвижимостью «под офис» УК, более подробнее о требованиях см. по ссылке).

Для получения лицензии необходимо представить в лицензирующий орган заявление и сопутствующий пакет документов, подтверждающих соответствие лицензиата установленным требованиям, а также некоторые внутренние документы УК (Правила внутреннего контроля и Правила внутреннего контроля, осуществляемого в целях противодействия легализации доходов, полученных преступным путем, финансированию терроризма и финансированию распространения оружия массового уничтожения (Правила ПОД/ФТ/ФРОМУ).

При лицензировании уплачивается государственная пошлина в размере 35 000 рублей.

Лицензирующим органом выступает ЦБ РФ.

Сроки

Регистрация УК в ЕГРЮЛ в соответствии с российским законодательством осуществляется в срок не более чем три рабочих дня со дня представления соответствующих документов. С учетом подготовительного этапа, а также стандартных мероприятий по изготовлению печати и открытию банковского счета, регистрация УК ПИФ в форме ООО занимает около 3-х недель. Если компания создается в форме АО, к указанному выше сроку необходимо добавить один месяц на регистрацию решения о выпуске и отчета об итогах выпуска акций управляющей компании.
Сроки лицензирования определяются длительностью подготовительного этапа и собственно этапа рассмотрения лицензирующим органом заявления лицензиата.

Подготовительный этап включает в себя подготовку всех необходимых документов и осуществляется в течение 1-2 недель. Формально Банк России рассматривает вопрос о предоставлении лицензии в течение 2-х месяцев, но, тем не менее, имеет право запрашивать дополнительные документы и информацию, приостанавливая течение данного срока. Следовательно, лицензирование УК с учетом подготовки документов, как правило, занимает от 2,5 до 4-х месяцев.

Таким образом, общий срок создания УК ПИФ составляет:

• 3-5 месяца при регистрации УК ПИФ в форме ООО;
• 4-6 месяцев при регистрации УК ПИФ в форме АО.

Специалисты APEX CG уже 16 лет осуществляют полное сопровождение процесса создания и получения лицензии управляющей компании Д.У. ПИФ/АИФ/НПФ. Это сложная процедура, поэтому такую работу лучше доверить специалистам!

Темы статьи:

Еще по темам:

Copyright © 2021, APEX Consulting Group

119049 г. Москва, 1-й Люсиновский переулок, дом 3Б
Тел./факс: +7 (495) 646-04-62

Согласие на обработку персональных данных пользователя – физического лица

Пользователь, регистрируясь в личном кабинете на интернет-сайте http://www.pifconsulting.ru дает согласие свободно, своей волей и в своем интересе Обществу с ограниченной ответственностью «Центр корпоративных решений», расположенному по адресу: 119049, г. Москва, ул. 1-ый Люсиновский пер., д.3Б (далее – оператор), на обработку своих персональных данных со следующими условиями (далее – Согласие):

1. Цель обработки персональных данных – подача сообщения обратной связи с последующим получением ответа (ответов) на него.
2. Согласие дается на обработку следующих персональных данных:

• персональные данные, не являющиеся специальными или биометрическими: фамилия, имя, отчество;
• адрес электронной̆ почты;
• номер телефона;
• пол;
• пользовательские данные: тип и версия ОС;
• тип и версия браузера;
• тип устройства;
• информация об источнике доступа пользователя к сайту, сведения о провайдере.

1. Персональные данные не являются общедоступными.
2. Оператор вправе поручить обработку персональных данных пользователя – физического лица третьим лицам, на основании заключаемых с этими лицами договоров.
3. Перечень действий с персональными данными, на совершение которых дается согласие – сбор, запись, систематизация, накопление, хранение, уточнение (обновление, изменение), извлечение, использование, передача (распространение, предоставление, доступ), обезличивание, блокирование, удаление, уничтожение.
4. Данное Согласие дается на обработку персональных данных с использованием средств автоматизации.
5. При обработке персональных данных оператор руководствуется ст. 24 Конституции Российской Федерации; ст. 6 Федерального закона от 27.07.2006г. №152-ФЗ «О персональных данных»; Уставом и своими внутренними документами, определяющими политику в сфере обработки персональных данных; настоящим согласием на обработку персональных данных.
6. Персональные данные обрабатываются в течение 3 (Трёх) календарных лет с момента отправки пользователем сообщения обратной связи, содержащего персональные данные.
7. Согласие может быть отозвано пользователем – физическим лицом или его представителем путем направления оператору письменного заявления по его адресу.
8. В случае отзыва пользователем – физическим лицом или его представителем согласия на обработку персональных данных оператор вправе продолжить обработку персональных данных без согласия субъекта персональных данных при наличии оснований, дающих в соответствии с нормативными актами Российской Федерации осуществлять обработку персональных данных без согласия субъекта персональных данных.
9. Настоящее согласие действует с даты его предоставления пользователем – физическим лицом до даты одного из следующих событий, которое наступит раньше:

• отзыв согласия в письменной форме (п. 8 настоящего согласия);
• прекращение обработки персональных данных в соответствии с п. 9 настоящего согласия.

Источник